现金流量是什么

现金流量是什么,包含什么。

现金流量定义
  现金流量(Cash Flow)管理是现代企业理财活动的一项重要职能,建立完善的现金流量管理体系,是确保企业的生存与发展、提高企业市场竞争力的重要保障。
  工程经济中的现金流量是拟建项目在整个项目计算期内各个时点上实际发生的现金流入、流出以及流入和流出的差额(又称净现金流量)。现金流量一般以计息周期(年、季、月等)为时间量的单位,用现金流量图或现金流量表来表示。

现金流量
  现金流量管理中的现金,不是我们通常所理解的手持现金,而是指企业的库存现金和银行存款,还包括现金等价物,即企业持有的期限短、流动性强、容易转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资等。包括现金、可以随时用于支付的银行存款和其他货币资金。
  一项投资被确认为现金等价物必须同时具备四个条件:期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值改动风险小。

现金流量包含的内容
1、初始现金流量
  初始现金流量是指开始投资时发生的现金流量,一般包括如下的几个部分:
  (1)固定资产上的投    资。包括固定资产的购入或建造成本、运输成本和安装成本等。
  (2)流动资产上的投资。包括对材料、在产品、产成品和现金等流动资产上的投资。
  (3)其他投资费用。指与长期投资有关的职工培训费、谈判费、注册费用等。
  (4)原有固定资产的变价收入。这主要是指固定资产更新时原有固定资产的变卖所得的现金收入。
2、营业现金流量
  营业现金流量是指投资项目投入使用后,在其寿命周期内由于生产经营所带来的现金流入和流出的数量。这种现金流量一般以年为单位进行计算。这里现金流入一般是指营业现金收入。现金流出是指营业现金支出和交纳的税金。如果一个投资项目的每年销售收入等于营业现金收入。付现成本(指不包括折旧等非付现的成本)等于营业现金支出,那么,年营业现金净流量(简记为NCF)可用下列公式计算: 每年净现金流量(NCF)= 营业收入一付现成本一所得税 或每年净现金流量(NCF)= 净利十折旧 或每年净现金流量(NCF)= 营业收入×(1-所得税率)-付现成本×(1-所得税率)+折旧×所得税率

3、终结现金流量
  终结现金流量是指投资项目完结时所发生的现金流量,主要包括:
  (1)固定资产的残值收入或变价收入。
  (2)原有垫支在各种流动资产上的资金的收回。
  (3)停止使用的土地的变价收入等。

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